國際國內(nèi)市場環(huán)境的變化，令中小企業(yè)面臨的生產(chǎn)成本上升、融資難融資貴、創(chuàng)新發(fā)展能力不足等問題進一步突出。
近日，中共中央辦公廳、國務(wù)院辦公廳印發(fā)了《關(guān)于促進中小企業(yè)健康發(fā)展的指導(dǎo)意見》(下稱《指導(dǎo)意見》)，以供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革為主線，以提高發(fā)展質(zhì)量和效益為中心，按照競爭中性原則，從放寬市場準(zhǔn)入、利用資本市場直接融資、建立分類監(jiān)管考核機制等方面給予中小企業(yè)支持。
"《指導(dǎo)意見》先從營造良好發(fā)展環(huán)境，再從破解融資難融資貴問題等方面支持小微企業(yè)，多措并舉，綜合施策，預(yù)計今年年中之后，伴隨著政策落地產(chǎn)生的果效，民營企業(yè)將迎來健康可持續(xù)性發(fā)展。"國家金融與發(fā)展實驗室副主任曾剛對第一財經(jīng)記者表示。
適當(dāng)放寬銀行考核指標(biāo)
《指導(dǎo)意見》稱，研究放寬小微企業(yè)貸款享受風(fēng)險資本優(yōu)惠權(quán)重的單戶額度限制，進一步釋放商業(yè)銀行投放小微企業(yè)貸款的經(jīng)濟資本。修訂金融企業(yè)績效評價辦法，適當(dāng)放寬考核指標(biāo)要求，激勵金融機構(gòu)加大對小微企業(yè)的信貸投入。
中國人民大學(xué)重陽金融研究院副院長董希淼表示，小微金融服務(wù)主要的挑戰(zhàn)在于商業(yè)可持續(xù)性，即以可負(fù)擔(dān)的成本向小微企業(yè)提供適合的金融服務(wù)。不管是在國外還是在國內(nèi)，小微金融高成本、高風(fēng)險、低效益等現(xiàn)象都比較突出。從統(tǒng)計數(shù)據(jù)看，小微企業(yè)貸款不良率比大型企業(yè)高約2個百分點，這就是小微金融業(yè)務(wù)高風(fēng)險的具體體現(xiàn)。
《指導(dǎo)意見》中，細(xì)化小微企業(yè)貸款不良容忍度管理，完善授信盡職免責(zé)規(guī)定，加大對基層機構(gòu)發(fā)放民營企業(yè)、小微企業(yè)貸款的激勵力度，提高民營企業(yè)、小微企業(yè)信貸占比;提高信貸風(fēng)險管控能力、落實規(guī)范服務(wù)收費政策。
董希淼稱，從組織體系看，銀行保險機構(gòu)的基層組織和一線員工是小微金融服務(wù)的"最后一公里"。只有建立起真正有效的盡職免責(zé)和容錯糾錯機制，才能打消基層機構(gòu)和員工服務(wù)小微企業(yè)的顧慮和壓力，變"拒貸"、"懼貸"為"愿貸"、"敢貸"。
"在金融層面，今年監(jiān)管部門出臺了很多相關(guān)的配套政策，對于銀行金融機構(gòu)，今年的這方面考核力度還是非常大的，實施細(xì)則已經(jīng)細(xì)化，具體措施也已落地。"曾剛表示。
加快中小企業(yè)首發(fā)上市進度
在今年兩會的《政府工作報告》中，一大亮點是"完善資本市場基礎(chǔ)制度，促進多層次資本市場，提高直接融資特別是股權(quán)融資比重"。
為支持利用資本市場直接融資，《指導(dǎo)意見》稱，加快中小企業(yè)首發(fā)上市進度，為主業(yè)突出、規(guī)范運作的中小企業(yè)上市提供便利。深化發(fā)行、交易、信息披露等改革，支持中小企業(yè)在新三板掛牌融資。推進創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)公司債券試點，完善創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)可轉(zhuǎn)債轉(zhuǎn)股機制。
在探索實施民營企業(yè)股權(quán)融資上，將鼓勵設(shè)立市場化運作的專項基金開展民營企業(yè)兼并收購或財務(wù)投資。大力發(fā)展高收益?zhèn)?、私募債、雙創(chuàng)專項債務(wù)融資工具、創(chuàng)業(yè)投資基金類債券、創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)企業(yè)專項債券等產(chǎn)品。
曾剛表示，資本市場中，直接融資占比低，股權(quán)融資、長期資金不足，會出現(xiàn)兩個問題：企業(yè)從銀行借錢、負(fù)債高，導(dǎo)致杠桿率較高;銀行提供不了高風(fēng)險的股權(quán)類資金，于是出現(xiàn)融資難、融資貴的問題。資本市場的發(fā)展是個長期的過程，基礎(chǔ)制度、多層次的市場完善需要久久為功。
此外，將完善中小企業(yè)融資政策，進一步落實普惠金融定向降準(zhǔn)政策。重點支持小微企業(yè)500萬元及以下小額票據(jù)貼現(xiàn)。將支小再貸款政策適用范圍擴大到符合條件的中小銀行(含新型互聯(lián)網(wǎng)銀行)。將單戶授信1000萬元及以下的小微企業(yè)貸款納入中期借貸便利的合格擔(dān)保品范圍。
減稅、降費
"小微企業(yè)融資難、融資貴與現(xiàn)行的財稅金融政策不完善有關(guān)。解決小微企業(yè)融資難題，需要形成財稅、金融、產(chǎn)業(yè)的政策合力，特別是財政政策應(yīng)進一步發(fā)力。"董希淼表示。
《指導(dǎo)意見》稱，為改進財稅對小微企業(yè)融資的支持，中央財政安排獎補資金，引導(dǎo)地方支持?jǐn)U大實體經(jīng)濟領(lǐng)域小微企業(yè)融資擔(dān)保業(yè)務(wù)規(guī)模，降低融資擔(dān)保成本。中央財政安排資金支持地方給予小微企業(yè)創(chuàng)業(yè)擔(dān)保貸款貼息及獎補。落實金融機構(gòu)單戶授信1000萬元及以下小微企業(yè)和個體工商戶貸款利息收入免征增值稅政策、貸款損失準(zhǔn)備金所得稅稅前扣除政策。
在減輕中小企業(yè)稅費負(fù)擔(dān)方面，還將加快推進地方涉企行政事業(yè)性收費零收費。推進增值稅等實質(zhì)性減稅，對小微企業(yè)、科技型初創(chuàng)企業(yè)實施普惠性稅收減免。根據(jù)實際情況，降低社會保險費率，支持中小企業(yè)吸納就業(yè)。
另外，還將充分發(fā)揮各類基金的引導(dǎo)帶動作用。推動國家中小企業(yè)發(fā)展基金走市場化、公司化和職業(yè)經(jīng)理人的制度建設(shè)道路，使其支持種子期、初創(chuàng)期成長型中小企業(yè)發(fā)展;大力推進國家級新興產(chǎn)業(yè)發(fā)展基金、軍民融合產(chǎn)業(yè)投資基金的實施和運營，支持戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)、軍民融合產(chǎn)業(yè)領(lǐng)域優(yōu)質(zhì)企業(yè)融資。
困難企業(yè)實行"一企一策"
中小企業(yè)的營商環(huán)境也將進一步優(yōu)化?！吨笇?dǎo)意見》稱，繼續(xù)推進商事制度改革，推動企業(yè)注冊登記、注銷更加便利化。推進環(huán)評制度改革，落實環(huán)境影響登記表備案制，將項目環(huán)評審批時限壓縮至法定時限的一半。
此外，落實好公平競爭審查制度，營造公平、開放、透明的市場環(huán)境，清理廢除妨礙統(tǒng)一市場和公平競爭的各種規(guī)定和做法。主動服務(wù)企業(yè)，對企業(yè)發(fā)展中遇到的困難，要"一企一策"給予幫助。
在市場準(zhǔn)入上，《指導(dǎo)意見》表示，堅決破除各種不合理門檻和限制，在市場準(zhǔn)入、審批許可、招標(biāo)投標(biāo)、軍民融合發(fā)展等方面打造公平競爭環(huán)境，提供充足市場空間。不斷縮減市場準(zhǔn)入負(fù)面清單事項，推進"非禁即入"普遍落實，最大程度實現(xiàn)準(zhǔn)入便利化。
此外，實行公平統(tǒng)一的市場監(jiān)管制度。創(chuàng)新監(jiān)管方式，寓監(jiān)管于服務(wù)之中。避免在安監(jiān)、環(huán)保等領(lǐng)域微觀執(zhí)法和金融機構(gòu)去杠桿中對中小企業(yè)采取簡單粗暴的處置措施。深入推進反壟斷、反不正當(dāng)競爭執(zhí)法，保障中小企業(yè)公平參與市場競爭。嚴(yán)格禁止各種刁難限制中小企業(yè)發(fā)展的行為，對違反規(guī)定的問責(zé)追責(zé)。
曾剛表示，之前政策更多是從金融角度去探討如何破解中小企業(yè)融資難、融資貴的問題。但中小微企業(yè)的問題，不光是供給方面的問題，還有小微企業(yè)本身的問題。小微企業(yè)營商環(huán)境的改變，可以促進中小微企業(yè)的發(fā)展，同時增加企業(yè)主的信心。
推進"互聯(lián)網(wǎng)+中小企業(yè)"
為中小企業(yè)提供信息化服務(wù)，《指導(dǎo)意見》稱，推進發(fā)展"互聯(lián)網(wǎng)+中小企業(yè)"，鼓勵大型企業(yè)及專業(yè)服務(wù)機構(gòu)建設(shè)面向中小企業(yè)的云制造平臺和云服務(wù)平臺，發(fā)展適合中小企業(yè)智能制造需求的產(chǎn)品、解決方案和工具包，完善中小企業(yè)智能制造支撐服務(wù)體系。推動中小企業(yè)業(yè)務(wù)系統(tǒng)云化部署，引導(dǎo)有基礎(chǔ)、有條件的中小企業(yè)推進生產(chǎn)線智能化改造。
在推進銀商合作方面，依托國家企業(yè)信用信息公示系統(tǒng)和小微企業(yè)名錄，建立完善小微企業(yè)數(shù)據(jù)庫。依托全國公共信用信息共享平臺建設(shè)全國中小企業(yè)融資綜合信用服務(wù)平臺，開發(fā)"信易貸"，與商業(yè)銀行共享注冊登記、行政許可、行政處罰、"黑名單"以及納稅、社保、水電煤氣、倉儲物流等信息，改善銀企信息不對稱，提高信用狀況良好中小企業(yè)的信用評分和貸款可得性。
董希淼表示，在小微金融領(lǐng)域，相關(guān)部門可以適當(dāng)給予更多的創(chuàng)新空間。支持銀行在加強合規(guī)管理和風(fēng)險控制的前提下，進一步加強與互聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)的融合，探索全流程線上貸款模式。下一步，應(yīng)積極支持和鼓勵銀行保險機構(gòu)，將金融科技新模式、新成果用于服務(wù)小微企業(yè)，適度調(diào)整監(jiān)管政策，鼓勵更多的金融機構(gòu)探索數(shù)字小微金融。
（來源：第一財經(jīng)）
